Když si indikátory odporují

Dřív nebo později to přijde: jeden indikátor křičí „prodej“, druhý „kupuj“ a třetí pokrčí rameny. Profesor Knot stojí mezi nimi jako rozhodčí při přetahované. Dobrá zpráva: rozhodnout se nemusíš v té chvíli. Rozhodnout ses měl už dřív.

Skutečný rozpor: únor 2024#

23. února 2024 překřížila linka MACD svou signální čáru shora dolů (2 176 proti 2 206) – klasický „prodejní“ signál. O tři dny později, 26. února, bylo RSI 14 na 76,6, tedy „překoupeno“. Dva oscilátory, dva důvody prodat.

Jenže cena (50 744 dne 23. února) byla hluboko nad klouzavým průměrem 50 dní (45 242) a ten mířil nahoru. Trend říkal jasně: roste se.

Kdo dal přednost oscilátorům, prodal kolem 51 000. Už 27. února MACD překřížila signál zpátky nahoru, RSI vyskočilo na 81,4 – a 14. března udělala cena maximum 73 777. V silném trendu zůstávají oscilátory „překoupené“ dlouho.

Neplatí to vždycky. Jindy by stejný rozpor skončil pádem. Právě proto nejde o to, který indikátor má „pravdu“, ale o to, jaké pravidlo sis určil předem.

Kdo má hlavní slovo#

1. Trend jako filtr. Nejdřív se zeptej trendové čáry, jakým směrem vůbec obchoduješ. Nad rostoucí SMA 50 hledáš jen nákupy, pod klesající jen prodeje – nebo nic.
2. Oscilátor jako načasování. Ve směru trendu ti oscilátor může pomoct vybrat chvíli – třeba nakoupit, když RSI v růstu klesne k 40 a otočí se.
3. Objem jako kontrola. Pohyb bez objemu ber s rezervou.
4. Když se neshodnou, nedělej nic. Žádný obchod je taky rozhodnutí – často to nejlevnější.

Záleží na režimu trhu#

Každý indikátor se hodí do jiného tržního režimu. V trendu fungují lépe průměry a sledování trendu; oscilátory tam „překoupeno“ hlásí celé týdny. V trhu do strany je to naopak: průměry se pořád kříží a vydělává spíš návrat k průměru – nákup u dolního okraje, prodej u horního. Tentýž signál tak v jednom režimu pomáhá a v druhém škodí.

Pravidla otestuj#

Pravidlo „trend filtruje, oscilátor časuje“ zní rozumně – ale jestli na tvém trhu a časovém rámci opravdu funguje, ukáže až test na mnoha obchodech. Jak z nápadu udělat přesná pravidla, ukazuje lekce Od nápadu k pravidlům a na co si dát pozor při testování, lekce Backtest a jeho pasti.

Co sis z kurzu odnesl#

• Každý indikátor je vzorec z minulých cen – a proto zaostává.
• Indikátory patří do tří rodin: trend, oscilátory, objem. Dva ze stejné rodiny nejsou dvě potvrzení.
• Perioda rozhoduje mezi rychlostí a klidem; rychlý indikátor se plete častěji.
• Výchozí nastavení na Binance znáš a víš, jak ho změnit – ale měníš ho podle plánu, ne podle grafu.
• Divergence a rozpory jsou varování, ne povely. Rozhoduje pravidlo, které sis určil předem.

Časté omyly#

• „Jeden z nich má vždycky pravdu, jen nevím který.“ Žádný nemá pravdu vždycky. Rozhoduje pravidlo, ne indikátor.
• „Přidám třetí indikátor, aby rozhodl.“ Tím jen přibude další hlas do hádky.
• „Překoupený trh musí spadnout.“ V silném trendu může zůstat překoupený týdny.