V této lekci
- pochopíš, proč testovat na datech, na kterých jsi strategii neladil
- uvidíš, jak „vítěz“ minulého testu dopadl na nových datech
- naučíš se postup walk-forward
V minulé lekci vypadala strategie s průměrem 40 dní skvěle. Jenže tu délku jsme vybrali právě podle těch dat – takže test vlastně jen ukázal, že umíme najít nejlepší číslo v minulosti. Skutečná otázka zní: jak by dopadla na datech, která nikdy neviděla?
Dvě hromádky dat#
Data se rozdělí předem, ještě před prvním testem:
- ve vzorku (in-sample) – na nich strategii vymýšlíš a ladíš (u nás 2019–2021),
- mimo vzorek – na ně nesmíš sáhnout, dokud nemáš pravidla hotová (u nás leden 2022 až září 2025).
Test mimo vzorek se dělá jednou. Kdo se podívá na výsledek, upraví pravidla a otestuje znovu, udělal ze „mimo vzorek“ další data na ladění.
Jak dopadl vítěz#
| 2022 – září 2025 | Průměr 40 (vítěz z let 2019–2021) | Průměr 200 | Kup a drž |
|---|---|---|---|
| Celkový výnos | +166 % | +234 % | +147 % |
| Maximální drawdown | −47 % | −32 % | −67 % |
| Počet obchodů | 47 | 13 | 1 |
| Profit factor | 2,4 | 9,8 | – |
- Průměr 40 dní
- Průměr 200 dní
- Kup a drž
Co se stalo:
- „Nejlepší“ průměr 40 dní na nových datech mírně porazil prosté držení a měl menší propady – ale mezi 30 testovanými délkami skončil až na 20. místě. Jeho výjimečnost z let 2019–2021 byla z velké části náhoda.
- Průměr 200 dní dopadl lépe. Je to důkaz, že je lepší? Ne. Má jen 13 obchodů a my jsme ho teď vybrali – podle dat mimo vzorek. Kdybychom ho začali používat, přeučili bychom se znovu, jen na jiných letech.
Walk-forward#
Metoda walk-forward opakuje rozdělení dat postupně, tak jak by to dělal skutečný obchodník:
- Na posledních třech letech vyber nejlepší délku průměru.
- Obchoduj s ní následující rok.
- Posuň se o rok a opakuj.
| Rok | Vybraná délka | Strategie | Kup a drž |
|---|---|---|---|
| 2022 | 40 | −44 % | −64 % |
| 2023 | 40 | +136 % | +156 % |
| 2024 | 110 | +93 % | +121 % |
| 2025 (do září) | 170 | −1 % | +22 % |
Dohromady +153 % proti +147 % u prostého držení. Strategie méně ztratila v propadu roku 2022 a méně vydělala v růstech. Žádný zázrak – a to je cenná informace.
Poctivý výsledek bývá nudný
Když strategie projde testem mimo vzorek a walk-forward a vyjde „zhruba jako prosté držení, s menšími propady“, je to realistický výsledek. Zázračná čísla obvykle znamenají chybu v testu.
Časté omyly#
- „Na datech mimo vzorek to nevyšlo, tak to doladím.“ Tím jsi z nich udělal data na ladění.
- „Průměr 200 vyšel nejlíp, budu ho používat.“ Vybral jsi ho podle výsledku – stejná past znovu.
- „Walk-forward vyšel jen jako držení, strategie je k ničemu.“ Menší propady můžou mít hodnotu.
Shrnutí
- Data rozděl předem: na ladění (ve vzorku) a na jediný závěrečný test (mimo vzorek).
- Náš vítěz z let 2019–2021 skončil na nových datech uprostřed pole.
- Walk-forward simuluje skutečné obchodování: vybírá parametry jen z minulosti.
- Realistický výsledek bývá skromný; zázraky obvykle znamenají chybu.